Добровольцы России Реструктуризация имеет различные формы проявления. Разнородность видов реструктуризации обусловлена такими факторами, как причины преобразований, их цели, роль менеджмента в этом процессе, интересы различных групп участников. Антикризисная реструктуризация направлена на преодоление негативных явлений и достижение определенного уровня заданных показателей. Целью стабилизационной реструктуризации является сохранение банков-
Реструктуризация кредитной организации
ского бизнеса в рамках достигнутьгх результатов. Инновационная реструктуризация направлена на совершенствование банковского бизнеса. Она тесно связана с предпринимательским подходом. Ее конечная цель – обеспечение устойчивого развития банковского бизнеса в долгосрочной перспективе. Промежуточные цели уточняются в соответствии со складывающейся внешней ситуацией и внутрибанковскими потребностями.
С точки зрения инициирования процесса реструктуризация может подразделяться на добровольную и обязательную. Добровольная реструктуризация инициируется самой кредитной организацией. Обязательная проводится по решению Банка России. Антикризисная реструктуризация может быть как добровольной, так и обязательной. Инновационная реструктуризация носит добровольный характер.
Реструктуризация может осуществляться как при сохранении организационно-пространственных границ банковского бизнеса, так и выходить за их пределы. Формы реструктуризации в первом случае приведут к укрупнению банков за счет собственных ресурсов на основе поэтапного расширения банковского бизнеса. Данные формы включают: диверсификацию, интернационализацию и специализацию банковского бизнеса.
Диверсификация осуществляется по трем направлениям: 1) освоение новых видов банковской деятельности и продуктового ряда, что позволяет сохранять конкурентные преимущества на традиционных банковских рынках; 2) применение обычных банковских услуг в новых сферах и для удовлетворения новых потребностей; 3) переход в область, не связанную с текущим бизнесом.
Отличительной особенностью интернационализации является изменение географической среды банковского бизнеса. Интернационализация более рискованна, обходится дороже, однако при благоприятных макроэкономических условиях обеспечивает получение высокой прибыли.
Несмотря на значительный адаптационный период, рост доходов возможен сразу за счет увеличения депозитной базы и сокращения затрат на привлечение кредитов на межбанковском рынке.
При специализации банка на одном или нескольких направлениях повышение рентабельности достигается за счет роста вложений в конкретные виды деятельности, что приводит к достижению лидерства в определенной сфере.
Антикризисное управление кредитными организациями
Изменение границ банковского бизнеса приводит к образованию новых организационных структур. В этом случае встает вопрос о выборе способа преобразования банковской деятельности. Для создания новых структур существует несколько способов:
• разделение банка на несколько самостоятельных учреждений;
• выделение из банка отдельных звеньев;
• слияние с другими кредитными организациями;
• присоединение к другим банкам;
• образование консолидированных групп с предприятиями нефинансового сектора экономики.
а) комплекс последовательно проводимых коммерческих акций и мероприятий;
б) изменение структуры какого-либо объекта при сохранении неизменности направленности его функционирования;
в) восстановление объекта по сохранившимся описаниям;
г) изменение внешнего вида объекта.
а) реструктуризация банка, реструктуризация банковской системы, реструктуризация небанковской кредитной организации;
б) реструктуризация небанковской кредитной организации, реструктуризация банка, реструктуризация системы кредитных организаций;
в) реструктуризация кредитной организации, реструктуризация банковской системы, реструктуризация системы кредитных организаций;
г) реструктуризация Центрального Банка, реструктуризация специализированных кредитно-финансовых учреждений.
3. Можно ли реструктуризацию кредитной организации рассматривать как одну из мер по предупреждению банкротства кредитных организаций?
а) да, можно, так как она направлена на восстановление платежеспособности кредитной организации;
б) нет, нельзя, так как меры по предупреждению банкротства кредитных организаций это – финансовое оздоровление, реорганизация и введение временной администрации;
в) нет, нельзя, так как в ходе реструктуризации может получиться совершенно новая организация.
4. Правильное определение реструктуризации кредитной организации:
а) процесс изменения структуры капитала или собственности кредитной организации;
б) перестройка кредитной организации по новым принципам;
в) долгосрочная программа обновления кредитной организации;
г) изменение правового положения кредитной организации.
5. Базовыми функциями кредитных организаций не являются:
а) предоставление кредитов субъектам экономики;
б) установление правил осуществления банковской деятельности;
в) осуществление платежей и расчетов;
г) аккумуляция денежных средств физических и юридических лиц.
а) определение критериев эффективности реструктуризации;
б) определение направлений вложения денежных средств и критериев их использования;
в) разработка правил, процедур и регламентов;
г) все вышеназванное верно.
7. Применительно к кредитной системе выделяют следующие объекты, которые подлежат реструктуризации:
а) кредитные организации как замкнутые системы;
б) структурные элементы активов и пассивов кредитной организации;
в) функциональные подразделения кредитной организации;
г) элементы внутреннего организационного строения кредитной организации;
д) все вышеперечисленное верно;
е) верны пункты а и б.
8. Активы, приносящие доход:
а) денежные средства в кассе;
б) основные средства;
в) ссуды до востребования;
г) ссуды предприятиям.
9. Активы, не приносящие доход:
а) банковские инвестиции;
б) денежные средства на корреспондентском счете в РКЦ;
в) ссуды под залог векселей;
г) ссуды отдельным гражданам;
д) нематериальные активы.
10. А РКО было зарегистрировано в январе 1999 года в виде небанковской кредитной организации и имело статус:
а) государственной корпорации;
б) открытого акционерного общества;
в) общества с неограниченной ответственностью;
г) автономной некоммерческой организации.
11. Ф З «О признании утратившими силу ФЗ «О реструктуризации кредитных организаций»» и отдельных положений законодательных актов РФ, а также о порядке ликвидации государственной корпорации «Агентство по реструктуризации кредитных организаций» вступил в силу:
а) 23.12.2003 г.;
б) 11.08. 2004 г.;
в) 15.06.2005 г.;
г) 2.02.2006 г.
12. Иммобилизованный капитал – это:
а) капитал, вложенный в долгосрочные инвестиции;
б) величина акционерного капитала, зафиксированного в уставе;
в) капитал, помещенный в малоподвижные ценности;
г) капитал, вкладываемый в проекты с повышенным уровнем риска.
а) реструктуризация обязательств перед кредиторами;
б) иммобилизация капитала;
в) рекапитализация банка;
г) национализация банков;
д) операционная реструктуризация.
14. Антикризисная реструктуризация может быть:
в) добровольной и обязательной.
15. Инновационная реструктуризация носит:
а) добровольный характер;
б) обязательный характер;
в) добровольный и обязательный характер.
16. Правильное определение реструктуризации долга кредитной организации:
а) погашение задолженности кредитной организации;
б) изменение сроков погашения или условий предоставления займа;
в) ревизия кредиторской и дебиторской задолженности кредитной организации;
г) изменение структуры затрат кредитной организации.
17. Диверсификация банковского бизнеса может осуществляться по следующим направлениям:
а) переход в область, не связанную с текущим бизнесом;
б) применение обычных банковских услуг в новых сферах и для удовлетворения новых потребностей;
в) освоение новых видов банковской деятельности и продуктового ряда, что позволяет сохранить конкурентные преимущества на традиционных банковских рынках;
г) все вышеперечисленное верно.
18. Отличительная черта интернационализации банковского бизнеса – это:
а) специализация, связанная с концентрацией усилий на определенных видах деятельности;
б) изменение географической среды банковского бизнеса;
в) внедрение прогрессивных технологий ведения банковского бизнеса и выпуск новых финансовых инструментов;
г) объединение бизнеса кредитных организаций, функционирующих на одном рынке, но не конкурирующих между собой.
19. Инновационная реструктуризация направлена на:
а) преодоление негативных явлений и достижение определенного уровня заданных показателей;
б) сохранение банковского бизнеса в рамках достигнутых результатов;
в) совершенствование банковского бизнеса.
20. Что означает термин «антикризисная реструктуризация»?
в) совершенствование банковского бизнеса;
г) комплекс мер по урегулированию задолженности перед кредиторами.
Реструктуризация — это корректировка структуры и элементов организации через преобразования разного типа (производственного, технического, финансового) для повышения конкурентоспособности, адаптации и эффективного функционирования в изменяющихся условиях внешней среды.
Вопрос: Предположим, что при реструктуризации нескольких организаций произошло их слияние. Рассмотрим вопрос о том, имела ли право вновь созданная в рамках реструктуризации организация учитывать переданные ей объекты недвижимого имущества в составе вложений во внеоборотные активы и не включать их в состав подлежащего обложению налогом на имущество организаций имущества до момента государственной регистрации прав на указанные объекты.
Посмотреть ответ
Основные причины осуществления реструктуризации
Необходимость корректировочных процедур чаще возникает в кризисной обстановке или в условиях, когда существующее положение организации признается приемлемым, но прогнозные показатели его функционирования выглядят проблематично из-за снижения объемов реализации и увеличения накладных расходов, уменьшения производственной рентабельности, неблагоприятных изменений конъюнктуры рынка.
Реструктуризация может потребоваться и прибыльным, развивающимся организациям.
В этом случае процедура является свидетельством дальновидности руководства, признающего необходимость изменения методов управления растущей компанией.
Вопрос: В организации в середине года произошла реструктуризация структурных подразделений (отделов), в ходе которой созданы новые отделы и работники распределены между ними. Нужно ли оформлять новый график отпусков с учетом новой структуры либо вносить изменения в прежний? Что делать, если отпуска по ранее запланированному графику неблагоприятно скажутся на рабочем процессе новых структурных подразделений?
Посмотреть ответ
К внутренним причинам, тормозящим развитие компании, относятся:
Но чаще решение о реструктуризации принимается из-за внешних факторов (изменение конъюнктуры рынка, появление новых научных и технических разработок).
Что такое реструктуризация организации?
Цели реструктуризации
В числе целей процедуры выделяют:
Любые изменения структуры компании направлены в итоге на достижение ее эффективного прибыльного функционирования при обеспечении:
Достижение поставленных задач является длительным процессом, состоящим из нескольких этапов, осуществляемых при привлечении к исполнению специалистов разных профилей и соблюдении принципов:
Кстати! Длительность процедуры приводит к застойным и плохо управляемым ситуациям, препятствующим достижению успешных изменений в деятельности организации.
Виды реструктуризации
Определение видов процедуры зависит от интересов и внутренних резервов компании, а также от внешних обстоятельств. Направления изменений касаются сферы деятельности организации, внутренней структуры предприятия, структуры капитала и контроля.
Классификации видов реструктуризации разделяются по разным критериям, в том числе по:
Кстати! Разнообразие видов процедуры не имеет строгих разграничений, в некоторых из них присутствуют пересечения либо дублирование действий на определенных этапах исполнения.
Порядок проведения реструктуризации
Не существует единой методики или плана проведения процедуры для всех организаций. С учетом специфики предприятия, его потенциала, позиции на рынке, в каждой конкретной ситуации могут различаться не только выбранные методы воздействия, но и сама последовательность проводимых этапов.
При проведении процедуры выделяются несколько основных этапов:
Этап 1. Определение целевых установок. Руководство компании определяет цели и задачи, которые следует решить для изменения текущего положения компании. От грамотного определения необходимых структурных изменений зависит результат выполнения программы.
Этап 2. Диагностика. При этом выявляются проблемы организации, целесообразность дальнейшего инвестирования в действующий бизнес, перспективы расширения. В качестве инструментов используется анализ финансового состояния компании, анализ налоговой и операционной деятельности.
Этап 3. Подготовка стратегии и программы. По данным диагностических мероприятий составляются альтернативные варианты развития, вычисляются прогнозные показатели и потенциальные риски, объемы необходимых ресурсов. С учетом различных критериев руководством компании осуществляется выбор варианта, на основе которого вырабатывается программа реструктуризации с уточненными стратегическими направлениями, детализацией параметров (качественных, количественных), достижение которых планируется. Основным документом при осуществлении изменений принимается программа проведения корректировок. У каждого предприятия программа носит индивидуальный характер.
Руководство предприятия может обратиться к помощи консалтинговых фирм для проведения оценки состояния предприятия, разработки стратегии и необходимых мероприятий, либо действовать на основе разработок собственных подразделений по стратегическому развитию.
Этап 4. Проведение реструктуризации согласно принятой программе. В ходе последовательного исполнения данного этапа уточняются запланированные целевые критерии, при отклонении от которых выполняется корректировка программы.
Этап 5. Сопровождение программы, оценивание итогов. На завершающем этапе ведется контроль исполнения целевых показателей, анализируется полученная информация и результаты деятельности, составляется итоговый отчет о выполненной работе.
Важно! Постоянный мониторинг экономических и финансовых параметров деятельности предприятия, а также состояния на рынке требуется для своевременного диагностирования необходимости процедуры реструктуризации. Запаздывание с проведением необходимых изменений может привести к негативному развитию ситуации, потребовать больших объемов затрат ресурсов или не позволить достичь желаемых целей.
Возможные риски
Несмотря на эффективность реструктуризации, ряд факторов может противодействовать ее проведению или понизить экономические результаты.
а) финансовое оздоровление кредитной организации;
б) смена руководства;
в) назначение временной организации по управлению кредитной организацией;
г) приостановление действия лицензии.
а) Министерство финансов РФ;
б) ЦБ РФ;
в) Министерство по налогам и сборам РФ.
3. Причиной банкротства банка могут стать:
а) убытки от основной деятельности;
б) потеря активов;
в) недостаточная ликвидность;
4. На стадии кризиса ликвидности банком должны осуществляться следующие мероприятия по восстановлению ликвидности:
а) реализация части активов банка;
б) увеличение расходов банка;
в) сокращение расходов банка;
г) осуществление всех видов банковских операций;
д) обслуживание государственных таможенных гарантий;
е) увеличение уставного капитала банка.
5. Участники системы страхования банковских вкладов – это:
а) вкладчики банков;
б) граждане РФ;
в) иностранные организации;
г) ЦБ РФ как регулирующий орган;
Экзаменационный тест по дисциплине
д) АРКО (Агентство по реструктуризации кредитньгх организаций);
е) банки, в которых физические лица разместили вклады;
ж) Агентство по страхованию вкладов.
6. Страховые случаи, с наступлением которых у вкладчика возникают права требовать возмещения по вкладам, – это:
а) отзыв у банка лицензии ЦБ РФ на осуществление банковских операций;
б) недостаточная ликвидность;
в) введение ЦБ РФ моратория на удовлетворение требований кредиторов банка;
г) уменьшение уставного капитала банка.
8. Реорганизации кредитной организации в рамках реализации мер по предупреждению банкротства может происходить в следующих формах:
9. Реструктуризация кредитной организации представляет собой:
а) прекращение деятельности кредитной организации как юридического лица;
б) комплекс мер, направленных на преодоление финансовой неустойчивости и восстановление платежеспособности;
в) преобразование кредитной организации.
10. Ликвидация кредитной организации предполагает:
а) прекращение кредитной организации как юридического лица;
11. Банкротство кредитной организации – это:
а) признание арбитражным судом ее неспособности удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей;
б) прекращение кредитной организации как юридического лица;
в) изменение организационно-правовой формы кредитной организации;
г) финансовая неустойчивость кредитной организации.
12. При банкротстве кредитной организации не применяются:
б) конкурсное производство;
в) внешнее управление;
г) мировое соглашение.
13. Скрытая стадия банкротства кредитной организации характеризуется:
а) резкими изменениями в структуре баланса и отчета о финансовых результатах;
б) снижением цены (стоимости) кредитной организации;
в) неспособностью платить по своим обязательствам.
14. Конкурсное производство длится:
а) 3 месяца;
б) 6 месяцев;
в) 12 месяцев;
г) 24 месяца.
15. Конкурсный управляющий в ходе конкурсного производства обязан использовать:
а) свой собственный счет;
б) корсчета кредитной организации, признанной банкротом, открытые в других кредитных организациях;
в) обязательные резервы, депонированные кредитной организацией-банкротом в Банке России;
г) корсчет кредитной организации, признанной банкротом, открытый в учреждении Банка России.
17. Инновационная реструктуризация носит:
18. Ликвидационный баланс – это:
а) баланс, предназначенный для распределения материальных ресурсов по нескольким потребителям, исходя из различных источников поступления этих ресурсов;
б) баланс, включаюний все имеюниеся к определенному моменту денежные и имущественные требования по отношению к другим организациям;
в) баланс, характеризующий имущественное состояние организации на дату прекращения ей своего существования.
19. Основания назначения временной администрации – это:
а) нарушение норматива текущей ликвидности более чем на 10% в течение месяца;
б) снижение собственных средств за последние 12 месяцев более чем на 30%;
в) неисполнение требования ЦБ о замене руководителя кредитной организации;
г) неисполнение требования ЦБ о реорганизации;
д) неисполнение требования ЦБ по финансовому оздоровлению;
е) неисполнение требования ЦБ о реструктуризации.
20. Срок действия временной администрации:
в) один год;
г) один год и шесть месяцев;
д) два года.
21. Введение временной администрации может быть инициировано:
а) Банком России;
б) Агентством по страхованию банковских вкладов;
в) органами управления кредитной организации;
г) кредиторами кредитной организации;
д) заемщиками кредитной организации;
е) Министерством финансов;
ж) Ассоциацией российских банков.
22. В состав временной администрации могут входить:
а) служащие кредитной организации;
б) служащие ЦБ;
в) главный бухгалтер кредитной организации;
г) лица, назначенные ЦБ РФ;
д) лица, являющиеся вкладчиками кредитной организации.
а) ЦБ РФ;
б) государственного бюджета;
в) кредитной организации.
24. Объем и структура собственных средств, уровень доходов и прибыли, ликвидность – это показатели, характеризующие:
а) финансовую устойчивость коммерческого банка;
б) доходность банка;
в) платежеспособность банка.
25. Непременным условием доверия клиентов (вкладчиков) к банку является:
26. Основной проблемой, возникающей в процессе управления ликвидностью банка, является:
а) несбалансированность активно-пассивных операций по срокам;
б) контроль финансовой политики;
в) коммерческая деятельность.
27. Надзор, основанный на проверке форм отчетности, предоставляемых коммерческими банками в ЦБ РФ, носит название:
28. Метод раннего распознания негативных явлений и раннего оповещения о сложившейся негативной ситуации называется:
29. Основными мероприятиями, проводимыми в банке в процессе антикризисного управления, являются:
а) работа по привлечению новых акционеров и кредиторов;
б) работа по укреплению персонала;
в) работа по выявлению нарушений в оформлении кредитного договора.
30. Для оценки надежности банков-партнеров целесообразно использовать разработанный коэффициент Кука, который определяется:
а) отношением объема собственных средств банка к общей сумме активов;
б) отношением привлеченных средств к общей сумме обязательств.
31. Работа по антикризисному управлению в банке должна носить:
а) постоянный, текущий характер;
б) ситуационный характер;
в) перспективный характер.
32. Процедура финансового оздоровления может быть инициирована:
а) Министерством финансов РФ;
б) кредиторами кредитной организации;
в) ЦБ РФ;
г) самой кредитной организацией;
д) Министерством по налогам и сборам РФ.
а) кредитная организация выполняет обязательные экономические нормативы;
б) кредитная организация изменяет стратегию развития;
в) кредитная организация расширяет организационно-пространственные границы;
г) кредитная организация внедряет прогрессивные технологии ведения банковского бизнеса.
34. Если финансовое оздоровление не завершится успехом, то что за этим должно последовать?
а) ликвидация кредитной организации;
б) введение временной администрации по управлению кредитной организацией;
в) приостановление действия лицензии;
г) преобразование кредитной организации.
35. В течение какого периода с момента получения требования кредитная организация обязана (в случае невозможности увеличения собственных средств) снизить размер уставного капитала до величины, не превышающей величину собственных средств, и внести изменения в учредительные документы?
а) 10 дней;
б) 20 дней;
в) 30 дней;
г) 45 дней.
36. Основными критериями оценки качества активов банка являются:
а) ликвидность, доходность, диверсифицированность вложений по отраслям экономики, срочность;
б) доходность, стабильность, срочность, рискованность, оборачиваемость;
в) ликвидность, доходность, диверсифицированность, степень риска вложений.
37. Изменение структуры активов банка может предусматривать:
а) замену неликвидных активов ликвидными;
б) увеличение собственного капитала;
в) сокращение расходов кредитной организации;
г) отказ от распределения прибыли банка.
38. Основными показателями оценки качества обязательств банка являются:
а) диверсифицированность, стоимость, срочность, оборачиваемость;
б) срочность, рискованность, стоимость;
в) стабильность, стоимость, диверсифицированность.
39. При оценке стоимости привлеченных средств банка учитывают:
а) средний уровень процентной ставки по счетам клиентов;
б) средний уровень процентной ставки по счетам клиентов, непроцентные затраты и расходы по иммобилизации части средств в ликвидные активы;
в) средний уровень процентной ставки по счетам клиентов, непроцентные затраты и расходы по иммобилизации части средств в ликвидных активах, фонде обязательных резервов.
а) увеличение удельного веса долгосрочных обязательств в структуре пассивов кредитной организации;
б) снижение размера текущих обязательств кредитной организации;
в) сокращение удельного веса среднесрочных обязательств в структуре пассивов кредитной организации;
г) улучшение качества кредитного портфеля кредитной организации.
41. Если уставный капитал коммерческого банка больше собственного капитала, то банк обязан осуществить следующие действия:
а) поставить в известность клиентов кредитной организации;
б) привести в соответствие размер уставного капитала и величину собственных средств (капитала);
в) принять меры по увеличению уставного капитала и величины собственных средств;
г) поменять содержание Устава кредитной организации.
42. Изменение организационной структуры кредитной организации предполагает:
а) изменение состава и численности сотрудников кредитной организации;
б) снижение оплаты труда сотрудников кредитной организации;
в) ликвидацию обособленных структурных подразделений кредитной организации;
г) продажу активов, не приносящих дохода;
д) сокращение ассортимента предоставляемых услуг.
43. Минимальные резервы в фонде обязательного резервирования устанавливаются с целью:
а) регулирования ликвидности банков;
б) обеспечения обязательств банков по депозитам;
в) снижения объемов денежной массы и обеспечения ликвидности;
г) увеличения капитала банка.
44. Коммерческий банк исполняет обязательства перед клиентами по осуществлению платежей в пределах:
а) остатка средств на расчетных счетах;
б) объема привлеченных и собственных средств;
в) остатка средств на своем корреспондентском счете в РКЦ;
г) объема привлеченных средств.
45. Банки должны составлять отчеты о соблюдении установленных нормативов:
46. Данные, характеризующие кредитный портфель банка, представляются в ЦБР:
47. Какие из перечисленных функций относятся к целям банковского надзора?
а) защита вкладчика от возможных потерь;
б) выдача лицензий на банковскую деятельность;
в) проверка отчетности, предоставляемой банками;
г) поддержание стабильности на финансовом рынке посредством предотвращения системных рисков;
д) ревизии на местах.
48. Какие из перечисленных функций относятся к методам банковского надзора?
49. Какое значение норматива текущей ликвидности (Н3) считается минимально допустимым?
50. Основным показателем оценки собственных средств (капитала) банка является:
а) достаточность капитала;
б) стоимость капитала;
в) уровень финансового левериджа.
Этапы реструктуризации.
С точки зрения инициирования процесса реструктуризация может подразделяться на добровольную, активизируемую самой кредитной организацией, и обязательную, проводимую по решению Банка России.
Антикризисная реструктуризация может быть как обязательной, так и инициироваться руководством банка, а инновационная носит добровольный характер.
Управление всегда осуществляется в чьих-либо интересах. Этап преодоления кризисных явлений, как правило, связан с переменой собственников, неустойчивостью их позиций, а так же с ущемлением их прав. Поэтому при принятии управленческих решений зачастую преобладают интересы менеджеров. Переход к инновационному этапу характеризуется прежде всего разграничением прав акционеров (участников) банка и менеджеров, что происходит благодаря достижению соответствия установленных законодательных норм реальной практике их применения. Это обеспечивает повышение внутрибанковского доверия и управляемости банка. Следует отметить, что доверие является основой банковского бизнеса. Определенность внутренних взаимоотношений при добросовестном выполнении руководством банка своих обязанностей способствует росту степени прозрачности его деятельности, что благотворно влияет на расширение клиентской базы и позволяет поддерживать длительные стабильные отношения с вкладчиками, кредиторами и другими контрагентами.
При переходе от одного этапа к другому реструктуризация, как правило, носит стихийный характер, но затем она приобретает фиксированные правовые рамки.
Схема банковской реструктуризации
Банковская реструктуризация осуществляется на нескольких уровнях, к которым относятся:
– Банка России как регулирующего и контролирующего органа;
– кредитных организаций (внутрибанковский).
Этапы реструктуризации. Банковская реструктуризация имеет исторический характер. Она представляет собой единый перманентный процесс, в рамках которого выделяется три этапа: антикризисный, стабилизационный, инновационный (см. рисунок).
С точки зрения инициирования процесса реструктуризация может подразделяться на добровольную, активизируемую самой кредитной организацией, и обязательную, проводимую по решению Банка России. Антикризисная реструктуризация может быть как обязательной, так и инициироваться руководством банка, а инновационная носит добровольный характер.
Управление всегда осуществляется в чьих‑ либо интересах. Этап преодоления кризисных явлений, как правило, связан с переменой собственников, неустойчивостью их позиций, а так же с ущемлением их прав. Поэтому при принятии управленческих решений зачастую преобладают интересы менеджеров. Переход к инновационному этапу характеризуется прежде всего разграничением прав акционеров (участников) банка и менеджеров, что происходит благодаря достижению соответствия установленных законодательных норм реальной практике их применения. Это обеспечивает повышение внутрибанковского доверия и управляемости банка. Следует отметить, что доверие является основой банковского бизнеса. Определенность внутренних взаимоотношений при добросовестном выполнении руководством банка своих обязанностей способствует росту степени прозрачности его деятельности, что благотворно влияет на расширение клиентской базы и позволяет поддерживать длительные стабильные отношения с вкладчиками, кредиторами и другими контрагентами.
Формы реструктуризации. Реструктуризация имеет различные формы проявления. Она может осуществляться при сохранении организационно‑ пространственных границ банковского бизнеса. В некоторых же случаях возникает необходимость изменения этих границ. Разновидности указанных форм можно объединить в две группы, которые включают:
– во‑ первых, преобразования в рамках уже существующих организацион-но‑ пространственных границ;
– во‑ вторых, изменения, приводящие к образованию новых организационных структур.
Формы реструктуризации первой группы определяют органический рост банков, который происходит на основе поэтапного расширения банковского бизнеса за счет собственных ресурсов, аккумулированных в процессе их деятельности. К таким формам относятся: 1) диверсификация и интернационализация банковского бизнеса, способствующие расширению банковского портфеля; 2) специализация, связанная с концентрацией усилий на определенных видах деятельности.
Диверсификация в свою очередь может осуществляться по трем направлениям: а) освоение новых видов банковской деятельности и продуктового ряда, что позволяет сохранять конкурентные преимущества на традиционных банковских рынках; б) применение обычных банковских услуг в новых сферах и для удовлетворения новых потребностей; в) переход в область, не связанную с текущим бизнесом.
При специализации банка на одном или нескольких направлениях повышение рентабельности достигается за счет роста вложений в конкретные виды деятельности, что приводит к достижению несомненного лидерства в определенной сфере.
Вторую группу форм реструктуризации объединяет необходимость выбора способа преобразования банковской деятельности, когда возникает следующий вопрос: опираться ли только на внутренние источники, развивая внутрибанковский потенциал, или пойти по пути создания новых организационных структур и использования их ресурсов? Для образования таких структур существует несколько возможностей: а) разделение банка на самостоятельные части или выделение из его состава отдельных звеньев; б) слияние с другими банками или их поглощение, приводящее к установлению полного контроля; в) присоединение к другим банкам; г) образование консолидированных групп или других объединений с предприятиями нефинансового сектора.
Как правило, окончательному закреплению новых структур предшествует создание стратегических альянсов, в рамках которых банком приобретается неконтрольный пакет акций других банков или компаний, а также может происходить обмен акциями между ними. При участии банков в других компаниях путем передачи части акций по мере роста их рыночной капитализации снижаются произведенные затраты, связанные с проникновением в новый бизнес. В то же время при использовании собственных акций для финансирования подобных проектов возникает опасность поглощения этими компаниями.
Реорганизацию банковских структур также можно рассматривать на горизонтальном и вертикальном уровнях. В первом случае происходит так называемое согласованное слияние, когда партнеры осуществляют свою деятельность на одних и тех же сегментах финансового рынка с одинаковым составом клиентов. Основная задача подобного слияния заключается в снижении издержек. Во втором случае объединение основывается на взаимном дополнении партнеров «процессами, системами, структурами» с целью разработки новых продуктов, расширения рынков и привлечения новых клиентов.
При горизонтальном объединении финансовых институтов существенную роль играет взаимодополняемость сфер бизнеса партнеров. В качестве примера можно привести стремление зарубежных банков расширить свою деятельность за счет участия в инвестиционном и страховом бизнесе, что объясняется привлекательностью этих рынков, позволяющих наращивать объемы продаж и получать дополнительный доход.
Другое направление объединения – вертикальная интеграция банковских структур – связано со слиянием коммерческих банков, сберегательных касс, кредитных товариществ, ипотечных банков. Этот процесс не только получил широкое распространение в отдельно взятых странах (Германии, Австрии), но и выходит за пределы национальных границ, в частности он охватил весь финансовый сектор скандинавских стран. Например, в Швеции в начале 1990‑ х гг. на основе 11 объединившихся сберкасс был образован «Шведбанк» (Swedbank), ставший одним из крупнейших универсальных банков, в Дании в 1998 г. был образован «Кэпитэл Холдинг» (Kapital Holding) на основе слияния третьего по величине активов банка «Байкьюбен Гиробанк» (Bikuben Girobank) со вторым по величине ипотечным банком «Реалкредит Данмарк» (Real‑ kredit Danmark). Под влиянием глобальных тенденций, приводящих к обострению конкуренции и необходимости поиска новых источников развития, масштабы и количество операций по объединению банков, а также последних с другими структурами продолжают возрастать.
Расширение организационно‑ пространственных границ обладает рядом преимуществ. Прежде всего появляется возможность использования ресурсов других хозяйствующих субъектов, их специфических наработок и технологий, маркетинговых исследований. Возрастает количество заключаемых сделок за счет перекрестных продаж и использования общих каналов сбыта финансовых продуктов. Распространением банковских услуг начинают заниматься сотрудники вливающихся компаний, предлагая банковские карты, депозиты и другие формы в едином пакете со своими стандарт ными продуктами. Объединение позволяет консолидировать усилия по повышению качества предоставляемых услуг, а у мелких банков появляется доступ к нужным для этого, но ранее недоступным, инвестиционным ресурсам. Существенное значение имеет положительная репутация партнера, необходимая для ведения бизнеса и укрепления клиентской базы. Необходимо также отметить временное преимущество, позволяющее ускорить проникновение банка в новую отрасль и его выход на новые рынки. Все перечисленные факторы снижают риски освоения нетрадиционной сферы деятельности, которые могли бы возникнуть в случае начала работы банка в этой сфере с нуля.
Ответ на вопрос о правильности выбора направления и формы реструктуризации зависит от степени обоснованности ее проведения, для чего необходимо заранее оценить все возможные последствия и предусмотреть возникновение проблем в будущем. Но очевидным он становится только в процессе осуществления реформ.
Классификацию видов реструктуризации можно представить в виде таблицы.